2025年，“反内卷”从一个市场热词，演变为各行各业自救与转型的行动纲领。近期，中央经济工作会议将“深入整治‘内卷式’竞争”列为明年改革攻坚重点任务之一。作为先行实践者，中国光伏产业的探索正与顶层设计同频共振，从“规模竞赛”转向“质量比拼”、从“价格厮杀”迈向“价值重构”。
过去一年，硅料现货价格从3.54万元/吨的低谷逐步回升至5.36万元/吨；光伏组件招标均价稳中略升；A股光伏企业总市值较4月低点增长39.57%……数据曲线背后，是一场从无序扩张到有序竞合的艰难转身。随着行业“反内卷”的持续进行，价格修复后更深层的行业逻辑重塑正在进行。
“光伏行业本身是‘反内卷’的排头兵。”中国光伏行业协会副秘书长刘译阳在2025年中国光伏行业大会（以下简称“2025光伏大会”）开场时直言。“反内卷”已成为光伏行业共识，更是行业从2024年下半年启动、贯穿2025年全年的自律实践。国家能源局数据显示，今年前10个月，全国光伏新增装机达到25287万千瓦，同比增长超39%；据国家统计局数据，今年11月份，“光伏设备及元器件制造”价格同比降幅正在收窄……各项数据持续向好，但更受行业关注的是产业链价格体系回归稳定。“我们跟踪的招标项目，组件均价整体呈现稳中略有提升的趋势。”中国光伏行业协会名誉理事长王勃华在报告中指出。光伏协会牵头建立的全产业链信息监测与拉通机制，覆盖了主产业链超过90%的产能，60家企业按月报送成本与订单数据，打破了长期存在的信息壁垒。据wind数据库数据，截至2025年11月30日，A股及港股主要光伏企业总市值较4月低点增长39.57%，其中多晶硅企业市值增幅达52.1%。“资本市场用真金白银投票，说明行业自救的努力获得了市场认可。”某头部券商分析师告诉记者。更具标杆意义的是，由工信部牵头，联合多部门协同指导，多家龙头骨干企业共同发起的“多晶硅产能整合收购平台”——北京光和谦成科技有限责任公司近日完成注册。该平台采取“承债式收购+弹性利用产能”的双轨模式，被视为从产业链源头化解供需错配、探索市场化治理的关键一步。作为“有效市场+有为政府”结合下的治理探索，若成功可为其他深陷内卷式恶性竞争行业提供可复制范本。虽然价格回升逐显暖意，但凛冬的寒意仍未完全驱散。行业的挑战，还来自内外两个“战场”。美国通过“大而美”法案、双反调查、国家安全调查等多管齐下；欧盟《净零工业法案》强化本土制造要求；印度、土耳其乃至约旦等新兴市场，贸易救济调查也频频发起。“这意味着，过去依靠中国制造、全球销售的简单模式行不通了。”天合光能董事长高纪凡在接受记者采访时说。他认为，未来中国企业必须转向“品牌+技术+本地化服务”的高阶出海模式，“产能谁投不重要，关键是品牌和技术要掌握在我们手里”。高纪凡指出。对内，电力市场化改革加速，全面入市的光伏电价承受波动压力。2025年初发布的《关于深化新能源上网电价市场化改革促进新能源高质量发展的通知》（发改价格〔2025〕136号），终结了光伏等新能源长达十余年的“保量保价”或固定电价模式，这倒逼全行业必须重新计算价值，适应从“保障收益”到“搏击市场”的生存法则转变。“未来评价一个光伏电站，不能只看装机量，更要看它在高电价时段发出了多少电，对电网稳定做出了多少贡献。”阳光电源副董事长顾亦磊表示。这意味着，光伏必须与储能、智能调控、多能互补深度融合，从一个单纯的“电力生产者”，转变为“电力系统服务者”，一场围绕电价收益的“硬仗”已经打响。“标准引领、央国企带头、全链协同的新发展格局正在形成。”刘译阳表示。应对内外交织的多重挑战，标准化建设成为行业发展的关键抓手。在2025光伏大会上，一份由主要央国企和标准机构共同发起的“光伏标准应用实施及供应链质量生态共建倡议”正式提出。其核心是推动强制性国家标准落地，并将高品质的认证和检测结果应用于项目招标采购中。此外，工信部明确，将严打低价无序竞争和功率虚标，并加快光伏组件质量安全等强制性国标的制修订，以高水准标准筑牢行业发展底线。面对内外压力，“行业自律”成为2025年光伏行业最高频的词汇，也是最具影响力的实践。“定价并不是简单地降价，而是要稳住价格，用技术、用质量、用品牌、用服务和合理的价格进行竞争。”中国上市公司协会会长宋志平指出，自律不是搞价格联盟，而是建立规则，让竞争回到技术、质量、服务的赛道上来。当短期价格止血的目标初步达成，光伏人将目光投向了更远的未来——必须从“成本竞争”的泥潭中彻底爬出，迈向“价值创造”的新大陆成为行业普遍共识。“目前硅料反内卷成效初显，未来需加快硅片、组件等环节横向协同，更要实现全产业链各环节共同盈利的纵向协同。”高纪凡强调。这要求龙头企业必须在产能规划和市场策略上展现出更多的克制与远见，从追求自身份额最大化的“量本利”思维，转向维护全行业合理利润的“价本利”思维。从政策设计到行业自律，从技术创新到生态重构，中国光伏行业的“反内卷”战役已全面打响。从价格血拼的红海驶向价值创造的蓝海，中国光伏行业正在经历一场深刻的自我革命。当冬至已过，春日可期，光伏行业能否以这场“反内卷”战役为转折，真正奠定高质量、可持续的全球竞争力？相信时间会给出答案。
